Oferta por la adquisición del spa geotérmico Blue Lagoon en Islandia, lo valoró en $286 millones
Blue Lagoon, Islandia (fuente: flickr/ Chris Yiu, creative commons)
carlos Jorquera
17 Jul 2017
El spa geotérmico Blue Lagoon en Islandia, tiene una valoración de mercado de aprox. $290 millones, cifra basada en ofertas recibidas de $96 millones, por el 30% de la propiedad .
En noticiero islandés, se reportó que HS Orka recibió ofertas por el 30% de la propiedad del spa geotérmico Blue Lagoon ubicado en Islandia.
Las ofertas recibidas llegan hasta los ISK 10 billones (cerca de $96 millones). Blue Lagoon es un spa geotérmico ubicado en la península de Reykjanes, en la punta sureste de Islandia, y cerca de 45 km de Reykjavik, la capital del país. Es una de las empresas de turismo más grandes y también el destino preferido en Islandia.
Como informamos anteriormente, las acciones de HS Orka fueron puestas en un proceso de venta a mediados de Mayo de 2o17. Fuentes indican que se recibieron ofertas de tres o cuatro fondos de inversión extranjeros. El plazo de envío de ofertas venció el 30 de Junio.
Los precios ofertados, valorizan a Blue Lagoon en ISK 130 billones (cerca de $286millones). Esta cifra está en línea con la expectativa del vendedor y da pie para continuar las negociaciones. Se espera que dentro de tres a cuatro semanas se finalizará el proceso. La empresa consultora Stöplar Advisory resguarda a nombre de HS Orka el proceso de venta.
Magma Energy, subsidiaria de la empresa canadiense Alterra, es dueña del 66.6% de las acciones de HS Orka, mientras que la sociedad Jardvarmi, dueña de catorce fondos de pensiones, es dueña del 33.4%. De acuerdo al pacto de accionistas de HS Energy, el Directorio de Jardvarmi deberá aprobar la posible venta de Blue Lagoon. El mayor accionista de Jardvarma, posee un 20% de participación, y son dos fondos de pensiones Lífeyrissjóður Verslunarmanna y Gildi Lífeyrissjóður. En el Directorio de Blue Lagoon están Ásgeir Margeirsson, CEO de HS Orka, y Anna Skúladóttir, miembro del directorio de HS Orka.
Los ingresos de Blue Lagoon aumentaron en un 46% durante 2016.
Las ganancias antes de EBITDA de Blue Lagoon, fueron de EUR 28.2 millones ($31 millones) durante 2016, equivalente a ISK 3,400 millones, aumentando más de EUR 7 millones desde el año anterior. En tan sólo cinco años, el EBITDA de Blue Lagoon se ha triplicado. De acuerdo a fuentes de mercado, se espera que el EBITDA continúe creciendo este año.
El crecimiento de Blue Lagoon ha sido enorme en los años recientes. No hubo cambio el año pasado, pero los ingresos de la empresa totalizaron UER 77.2 millones (cerca de $81 millones), basado en la tasa de cambio promedio de 2016, aumentando en más de 43% entre años. En 2012, los ingresos de Blue Lagoon sumaron EUR 25 millones. Por primera vez, el número de visitantes superó un millón de personas, totalizando 1,122,000 visitantes. En 2016, lo visitaron 200,000 más que el año anterior. Los ingresos de los baños suman cerca de EUR 45 millones, 58% de los ingresos totales de Blue Lagoon.
El capital de Blue Lagoon alcanzó EUR 53.6 millones a finales del año pasado, con un ratio de capital sobre 49%. El retorno sobre el capital alcanzó 44% el año pasado y los intereses de deuda alcanzaron UER 34 millones.
Propiedad
La empresa accionaria Hvatning, es el principal accionista de Blue Lagoon, con un 39% de la propiedad. Fund Framtak II, de propiedad de fondos de pensiones, instituciones financieras y otros inversionistas institucionales, poseen el 49.45% de la empresa, mientras que Kólfur posee cerca de 50.55% de las acciones en Hvatning.
Los dueños de Kólfur son Grímur Sæmundsen, CEO y Fundador de Blue Lagoon (75%) y Eðvard Juliuson (25%). La empresa Keila es dueña del 9.2%, pero tiene la mayoría de la propiedad. Otros accionistas en Keily son Úlfar Steindórsson, CEO de Toyota Islandia, y Presidente del Directorio de Blue Lagoon Board, y varios Managers de Blue Lagoon.
Fuente: Visir.is // ThinkGeoEnergy
